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【新書連載之《期貨交易中的“規(guī)矩”》】投資者可以參與境外期貨交易嗎？
《期貨交易管理條例》第十七條規(guī)定，期貨公司業(yè)務(wù)實行許可制度，由國務(wù)院期貨監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)按照其商品期貨、金融期貨業(yè)務(wù)種類頒發(fā)許可證。期貨公司除申請經(jīng)營境內(nèi)期貨經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)外，還可以申請經(jīng)營境外期貨經(jīng)紀(jì)、期貨投資咨詢以及國務(wù)院期貨監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)規(guī)定的其他期貨業(yè)務(wù)。第四十二條規(guī)定：“境外期貨項下購匯、結(jié)匯以及外匯收支，應(yīng)當(dāng)符合國家外匯管理有關(guān)規(guī)定。境內(nèi)單位或者個人從事境外期貨交易的辦法，由國務(wù)院期貨監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)會同國務(wù)院商務(wù)主管部門、國有資產(chǎn)監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)、銀行業(yè)監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)、外匯管理部門等有關(guān)部門制定，報國務(wù)院批準(zhǔn)后施行?！?001年中國證監(jiān)會發(fā)布《國有企業(yè)境外期貨套期保值業(yè)務(wù)管理辦法》第五條規(guī)定：“中國證監(jiān)會對從事境外期貨業(yè)務(wù)的企業(yè)實行許可證制度。企業(yè)從事境外期貨業(yè)務(wù)必須經(jīng)國務(wù)院批準(zhǔn)，并取得中國證監(jiān)會頒發(fā)的境外期貨業(yè)務(wù)許可證。未取得境外期貨業(yè)務(wù)許可證的企業(yè)，不得從事境外期貨業(yè)務(wù)?！蹦壳埃袊C監(jiān)會未批準(zhǔn)期貨公司開展境外期貨經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)。
結(jié)合期貨市場現(xiàn)狀和以上規(guī)定可以看出，目前在我國境內(nèi)只有持有從事境外期貨業(yè)務(wù)許可證的企業(yè)可以從事境外期貨交易。在相應(yīng)的管理辦法出臺前，我國境內(nèi)的投資者在境內(nèi)暫時還不能從事境外期貨交易?！镀谪浗灰坠芾項l例》第七十三條規(guī)定：境內(nèi)單位或者個人違反規(guī)定從事境外期貨交易的，責(zé)令改正，給予警告，沒收違法所得，并處違法所得1倍以上5倍以下的罰款；沒有違法所得或者違法所得不滿20萬元的，并處20萬元以上100萬元以下的罰款；情節(jié)嚴(yán)重的，暫停其境外期貨交易。對單位直接負(fù)責(zé)的主管人員和其他直接責(zé)任人員給予警告，并處1萬元以上10萬元以下的罰款。
由于我國期貨市場迄今對外開放程度有限，期貨交易所、期貨公司相關(guān)業(yè)務(wù)又屬于需要經(jīng)過批準(zhǔn)才可以從事的特許業(yè)務(wù)，一些單位、個人未經(jīng)批準(zhǔn)在境內(nèi)推介境外期貨業(yè)務(wù)，甚至代理境內(nèi)單位、個人從事境外期貨交易的行為，涉嫌構(gòu)成非法期貨?！镀谪浗灰坠芾項l例》第七十四條規(guī)定：“非法設(shè)立期貨交易場所或者以其他形式組織期貨交易活動的，由所在地縣級以上地方人民政府予以取締，沒收違法所得，并處違法所得1倍以上5倍以下的罰款;沒有違法所得或者違法所得不滿20萬元的，處20萬元以上100萬元以下的罰款。對單位直接負(fù)責(zé)的主管人員和其他直接責(zé)任人員給予警告，并處1萬元以上10萬元以下的罰款。非法設(shè)立期貨公司及其他期貨經(jīng)營機(jī)構(gòu)，或者擅自從事期貨業(yè)務(wù)的，予以取締，沒收違法所得，并處違法所得1倍以上5倍以下的罰款;沒有違法所得或者違法所得不滿20萬元的，處20萬元以上100萬元以下的罰款。對單位直接負(fù)責(zé)的主管人員和其他直接責(zé)任人員給予警告，并處1萬元以上10萬元以下的罰款?！?/span>